ISBN-13: 9786131559792 / Francuski / Miękka / 2018 / 248 str.
Les motivations A l''origine des modA]les A changements de rA(c)gimes markoviens (MCRM) datent du dA(c)but du siA]cle dernier, avec les travaux fondateurs du NBER. Ces travaux empiriques ont mis l''accent sur le cycle des affaires amA(c)ricain, qui est caractA(c)risA(c) par une certaine asymA(c)trie des phases de croissance et de rA(c)cession. Cette asymA(c)trie se retrouve aussi dans la dynamique de nombreuses sA(c)ries macroA(c)conomiques. La modA(c)lisation standard des sA(c)ries temporelles par des modA]les ARMA ne peut dA(c)crire ces spA(c)cificitA(c)s. D''oA l''idA(c)e de permettre aux paramA]tres des modA]les ARMA de varier selon le rA(c)gime et, d''endogA(c)nA(c)iser les changements de rA(c)gimes afin de pouvoir les prA(c)voir. De lA sont nA(c)s les MCRM. Ce type de modA]les a A(c)tA(c) proposA(c) initialement par Hamilton (1989), comme processus gA(c)nA(c)rateur du taux de croissance du PNB amA(c)ricain. Suite A cet article, de nombreuses extensions ont A(c)tA(c) proposA(c)es d''abord pour des processus univariA(c)s, puis multivariA(c)s. Dans cet ouvrage, nous faisons le point sur les innombrables extensions. Nous montrons aussi comment ces modA]les markoviens sont adaptA(c)s pour l''analyse de la conjoncture en France et dans la zone Euro.
Les motivations à lorigine des modèles à changements de régimes markoviens (MCRM) datent du début du siècle dernier, avec les travaux fondateurs du NBER. Ces travaux empiriques ont mis laccent sur le cycle des affaires américain, qui est caractérisé par une certaine asymétrie des phases de croissance et de récession. Cette asymétrie se retrouve aussi dans la dynamique de nombreuses séries macroéconomiques. La modélisation standard des séries temporelles par des modèles ARMA ne peut décrire ces spécificités. Doù lidée de permettre aux paramètres des modèles ARMA de varier selon le régime et, dendogénéiser les changements de régimes afin de pouvoir les prévoir. De là sont nés les MCRM. Ce type de modèles a été proposé initialement par Hamilton (1989), comme processus générateur du taux de croissance du PNB américain. Suite à cet article, de nombreuses extensions ont été proposées dabord pour des processus univariés, puis multivariés. Dans cet ouvrage, nous faisons le point sur les innombrables extensions. Nous montrons aussi comment ces modèles markoviens sont adaptés pour lanalyse de la conjoncture en France et dans la zone Euro.