Standardisierte Vermögensverwaltung

ISBN-13: 9783638696623 / Niemiecki / Miękka / 2007 / 86 str.

Michael Appelt

Opis

Diplomarbeit aus dem Jahr 2001 im Fachbereich BWL - Bank, Borse, Versicherung, Note: 1,8, Hochschule fur angewandte Wissenschaften Kempten (FB Betriebswirtschaft), Veranstaltung: Bank-, Finanz- und Investitionswirtschaft, Sprache: Deutsch, Abstract: Durch die wachsende Erbengeneration und nicht nur deshalb, wird in den kommenden Jahren das Vermogen der privaten Haushalte uberproportional ansteigen. Nach Meinung von Experten werden bis zum Jahr 2002 von einer Generation zur nachsten zwei Billionen Mark vererbt. Aufgrund der Problemstellung seitens der Anleger, ihre individuelle Vermogensanlage so auszurichten, dass Einflusse der Wirtschafts-, Wahrungs- und Steuerpolitik auf das Anlageverhalten berucksichtigt werden, gewinnt die Dienstleistung Vermogensverwaltung zunehmend an Bedeutung. Eine Mehrzahl von Kapitalanlegern wendet sich bei der Geldanlage in erster Linie an Banken. Daneben gewinnen auslandische Brokerhauser, vor allem aber unabhangige Vermogensverwalter, an Bedeutung. Kreditinstitute, welche die Dienstleistung Vermogensverwaltung anbieten, besorgen diese unter eigenem Namen oder uber ausgegliederte Tochtergesellschaften, deren Geschaftszweck die Betreuung fremder Vermogenswerte darstellt. Da das Kundensegment der vermogenden Kunden bei vielen Banken eine grosse Ertragskomponente darstellt, ist es schon erstaunlich, wie stiefmutterlich" gerade dieser Dienstleistungssektor betreut, angeboten und ausgebaut wird. Haufig ist zu horen, dass gerade dieses Klientel mit der Betreuungs- und Beratungsqualitat unzufrieden ist. Gerade in einer Zeit, in der die Tendenz weg vom Hausbankprinzip und hin zum Ralationshipbanking gerichtet ist, entsteht bei vielen Kreditinstituten die Chance, Neukunden in diesem Dienstleistungssektor zu generieren und mit einem uberzeugenden Vermogensverwaltungskonzept langfristig an sich zu binden"

Spis treści

1. Jung und Reich - Die Erbengeneration sucht Anlagen 1.1 Problemstellung 1.2 Aufbau und Ziel der Arbeit 2. Das Produkt Vermögensverwaltung 2.1 Begriffsabgrenzung 2.2 Abgrenzung der Vermögensverwaltung in der Praxis 2.3 Rechtliche Grundlagen und Vertragsformen in der Vermögensverwaltung 2.4 Ablauf der Vermögensverwaltung2.4.1 Vorbereitung2.4.2 Durchführungsphase2.4.3 Kontrollphase2.5 Marktsituation im Vermögensverwaltungsgeschäft2.5.1 Anbieter auf dem Vermögensverwaltungsmarkt2.5.1.1Vermögensverwaltung durch Banken2.5.1.2Freie Vermögensverwalter2.5.2 Nachfrager2.6 Preis- und Konditionenpolitik in der Vermögensverwaltung3. Portfoliotheorie3.1 Portfolio-Selection-Modell3.2 Das Portfolio-Management3.3 C A P M - Das Capital Asset Pricing Modell4. Asset Allocation4.1 Dreigliedrige Form der Asset Allocation4.2 Aktives und passives Portfolio-Management4.3 Diversifizierung4.4 Auswahl des Management-Stils4.5 Performancemessung5. Formen der Vermögensverwaltung5.1 Individuelle Vermögensverwaltung5.2 Ansätze zur standardisierten Vermögensverwaltung5.2.1 Musterportfolios5.2.2 Die fondsgebundene Vermögensverwaltung6. Standardisierte Vermögensverwaltung in der Praxis6.1 Deutsche Bank6.2 ABN AMRO Bank6.3 Bankhaus Lampe6.4 Kreissparkasse Ravensburg6,5 DekaBank7. Vergleich individuelle vs. standardisierte Vermögensverwaltung8. Zusammenfassung und Ausblick