Praxis Des Cash Managements: Mehr Rendite Durch Optimal Gesteuerte Liquidität

ISBN-13: 9783409142250 / Niemiecki / Miękka / 1997 / 172 str.

Rolf Nitsch; Franz Niebel

Opis

Der Sprung ins Kommunikationszeitalter hat unsere Wirtschaft und Arbeitswelt vollig verandert. Das Bewusstsein der Menschen hat sich in Richtung vernetztes Denken ent wickelt. Der globale Markt ist eroffnet, die turbulenten, weltweiten Markten sind zu ganglich geworden. Dies hat das Denken der Unternehmen und Banken zu vollig neu en Uberlegungen inspiriert. Wir blicken mit grosser Spannung in die Zukunft und wurden diese gerne aus Grunden der Sicherheit durch Interpolation unserer Erfahrun gen in der Vergangenheit vorausberechnen. Um jedoch heute Wettbewerbsvorteile zu erringen, bedarf es eines auf vollkommenem Vertrauen begrundeten Miteinanders. Das bedeutet weit mehr als das genaue Wissen um die Bonitat des Unternehmens oder den Preis eines Bankproduktes. Kreativitat und Flexibilitat - gepaart mit Fachwissen, Erfah rung, Nutzung aller zur Verfugung stehenden Informationstechnologien - und gegen seitiges Verstandnis werden von der Wirtschaftselite von heute gefordert, vom Cash Manager eines Unternehmens ebenso wie vom Firmenkundenbetreuer einer Bank. Dieses vorliegende Werk wurde von zwei praxiserprobten Bankern geschrieben, um je ne Synergien von Unternehmen und Banken zu erzielen, auf die es heute und in Zu kunft ankommt. Es enthalt, neben wichtigen Erfahrungen und daraus entwickelten Checklisten, Ideen fur das gemeinsame unternehmerische Denken des Cash Managers und Firmenkundenbetreuers. Die neue Pramisse lautet hier Transparenz der Bankange bote und offene Kommunikation uber Konditionsgestaltungen im Kredit-, Anlage- und Zahlungsverkehrsgeschaft. Die optimale Ausschopfung aller Moglichkeiten an Bank dienstleistungen, die weltweit heute moglich sind, werden in anschaulicher Weise kund getan."

Spis treści

1: Einleitung.- 1 Einführung und Überblick.- 2 Positionierung und Definition des Cash Managements.- 3 Zielsetzungen im Cash Management.- 4 Die Aufgaben des Cash Managers.- 5 Das Besondere am Cash Management.- 6 Das Berufsbild des Cash Managers.- 7 Vorstellung der Firma Erfolg AG und Stellenausschreibung eines Cash Managers.- 8 Die Jahresabschlußanalyse des neuen Cash Managers.- 2: Cash-Management-Praktiken der Unternehmen.- 1 Grundgedanken und Vorgehensweise.- 2 Die Etablierung von Cash Management im Unternehmen.- 2.1 Der Cash-Management-Prozeß.- 2.1.1 Die Liquiditätsplanung.- 2.1.2 Die Liquiditätsdisposition.- 2.1.3 Die Liquiditätskontrolle.- 2.1.4 Die Prozeßdynamik.- 2.2 Einflußfaktoren für die Nutzung von Cash-Management-Produkten.- 2.2.1 Externe Strukturmerkmale.- 2.2.2 Unternehmensspezifische Einflußfaktoren.- 2.2.2.1 Banktechnische Kriterien -.- 2.2.2.2 Zahlungsverkehrsbezogene Kriterien.- 2.2.2.3 Abwicklungstechnische Kriterien.- 2.2.2.4 Kriterien der Unternehmensinternationalisierung.- 2.2.2.5 Nicht quantifizierbare Auswahlkriterien.- 3 Optimierungstechniken.- 3.1 Die Ausnutzung des Lieferantenkredits.- 3.2 Die gruppeninterne Preisgestaltung.- 3.3 Das Netting.- 3.3.1 Das bilaterale Netting.- 3.3.2 Das multilaterale Netting.- 3.3.3 Das Abwicklungsprozedere beim Netting.- 3.4 Das Matching.- 3.5 Das Reinvoicing Center.- 3.6 Das Cash Pooling.- 3.7 Das Leading und das Lagging.- 3.8 Das Beeinflussen von Ein- und Auszahlungen.- 3.9 Indirektes Liquiditätsmanagement der Vertriebsmitarbeiter.- 3.10 Das Debitorenmanagement.- 3.11 Das Zinsmanagement.- 3.11.1 Einführende Gedanken.- 3.11.2 Zinsrisikomanagement.- 3.12 Das Devisenmanagement.- 3.12.1 Grundgedanken.- 3.12.2 Risikoarten im Währungsbereich.- 3.12.3 Modelle der Devisenkursprognose.- 3.12.4 Das Entscheidungsprozedere.- 3.13 Ausnutzung unterschiedlicher Zinsrechnungsmethoden.- 3.13.1 Die wichtigsten Zinsrechnungsmethoden.- 3.13.2 Zinsverrechnungstechnische Lücke bei der Tagesgelddisposition.- 3.13.3 Dispositionsentscheidungen unter Beachtung der Zinsrechnungsmethode und Arbitragemöglichkeiten.- 3.13.4 Die Eurozinsmethode beim Wechseldiskont.- 3.14 Electronic Banking als Hilfsinstrument für das Cash Management.- 3: Cash-Management-Systeme der Kreditinstitute.- 1 Kreditinstitute als Informationslieferanten.- 1.1 Einführung.- 1.2 Externe und interne Informationen.- 1.2.1 Die Bereitstellung interner Informationen.- 1.2.2 Die Beschaffung externer Informationen.- 1.2.3 Kontoinformationen von Währungskonten im Inland.- 1.2.4 Informationen von Konten im Ausland.- 1.2.5 Kontoinformationen über Sonderkonten.- 1.3 Kontenunabhängige Informationen.- 1.3.1 Devisenkurse.- 1.3.2 Bankauskunft als Kriterium der Bonitätsprüfung.- 1.3.3 Volkswirtschaftliche Informationen.- 2 Die Bereitstellung von Bankinformationen.- 2.1 Kontoinformationen in Deutschland.- 2.2 Kontoinformationen aus anderen Ländern.- 3 Informationsdienste von Nichtbanken.- 3.1 Devisen- und Zinsinformationen.- 4 Die Unterstützung des Cash Managements durch die Kreditinstitute.- 4.1 Automatisierte Cash-Management-Verfahren.- 4.2 PC-gestütztes Cash Management.- 5 Zahlungsabwicklungssysteme.- 5.1 Zahlungen innerhalb Deutschlands.- 5.2 Auslandszahlungen.- 5.3 Internationale Zahlungen.- 6 Der Einsatz von EDIFACT im Cash Management.- 4: Der Entscheidungsprozeß zur Einrichtung eines Cash-Management-Systems.- 1 Bestandsanalysen.- 1.1 Zahlungsverkehr.- 1.2 Banken und Konten.- 1.3 Dispositionen.- 1.4 Finanzbuchhaltungs-System.- 1.5 Hardware.- 1.6 Schnittstellen.- 2 Bedarfsanalvse.- 2.1 Bedarf an Cash-Management-Produkten.- 2.2 Technische Voraussetzungen.- 3 Angebotsphase.- 4 Entscheidung und Installation.- 4.1 Technische Vorbereitung.- 4.2 Start des „Echtbetriebs“.- 5: Die gebräuchlichsten Bankprodukte im Rahmen des Cash Managements.- 1 Tagesbezogene Geldhandelsgeschäfte.- 1.1 Tagesgeldanlagen.- 1.1.1 Laufzeitmöglichkeiten.- 1.1.1.1 Anlagen bis auf weiteres.- 1.1.1.2 Over-night-deposit.- 1.1.1.3 Tom-next-deposit.- 1.1.1.4 Spot-next-deposit.- 1.1.1.5 Terminierte Anlagen.- 1.1.1.6 Beispielrechnungen.- 1.2 Tagesgeldkredite.- 1.2.1 Laufzeitalternativen.- 1.2.1.1 B.a.w.-Tagesgeldkredite.- 1.2.1.2 Befristete Tagesgeldkredite.- 2 Kurzfristige Anlage- und Kreditgeschäfte.- 2.1 Anlagengeschäfte.- 2.1.1 Termingeldanlage.- 2.1.1.1 Eurotermineinlagen.- 2.1.1.2 Termingelder Inland.- 2.1.2 Geldmarktfonds.- 2.1.3 Einlagenzertifikate.- 2.2 Kreditkontrakte.- 2.2.1 Bar- oder Kontokorrentkredit.- 2.2.2 Eurokredit.- 2.2.3 Fester Vorschuß auf FIBOR-Basis.- 2.2.4 Diskontkredit.- 2.2.5 Commercial Papers.- 3 Absicherungsinstrumente im Zins- und Devisenbereich.- 3.1 Zinssicherungsinstrumente.- 3.1.1 Absicherungskontrakte mit gleichmäßigem Risikoprofil.- 3.1.1.1 Zinstermingeschäfte.- 3.1.1.2 Forward Rate Agreements (FRA).- 3.1.1.3 Zinsswaps.- 3.1.2 Absicherungskontrakte mit ungleichmäßigem Risikoprofil.- 3.1.2.1 Caps, Floors und Collars.- 3.1.2.2 Börsennotierte Zinsoptionen und Swaptions.- 3.2 Devisensicherungsinstrumente.- 3.2.1 Absicherungsgeschäfte mit gleichmäßigem Risikoprofil.- 3.2.1.1 Devisentermingeschäfte.- 3.2.1.2 Fremdwährungs-Futures.- 3.2.2 Absicherungsgeschäfte mit ungleichmäßigem Risikoprofil.- 3.2.2.1 Devisenoptionen.- 6: Die cash-management-orientierte adäquate Bankenauswahl.- 1 Empirische Ergebnisse.- 2 Auswahltrends.- 3 Herausragende Position der Großbanken.- 4 Das Universalbankensystem in Deutschland.- 5 Die Personalausstattung der Bankfilialen.- 6 Die Service- und Preisleistungen.- 7: Ausblick.- 1 Rückläufige Firmenkundenerträge bei den Kreditinstituten.- 2 Rationalisierungsdruck auch im Finanzsektor.- 3 Entwicklungsperspektiven der Cash-Management-Systeme.- 4 Der Arbeitsplatz des Cash Managers von morgen.- 5 Cash Management als Bonitätskriterium.- Stichwortverzeichnis.

O autorze

Rolf Nitsch und Franz Niebel besitzen langjährige Erfahrung in der Betreuung von Firmenkunden, die das Cash-Management aktiv und zielorientiert betreiben.
Franz Niebel, als Electronic-Banking-Spezialist und Rolf Nitsch, als Firmenkundenbetreuer, sind beispielhaft für ein sich ergänzendes Betreuungsteam, das nicht nur im Inland, sondern auch im Ausland auf umfangreiche Akquisitionserfolge zurückblicken kann.