Análisis fundamental aplicado a la industria minera : Un estudio multivariante

ISBN-13: 9783841763570 / Hiszpański / Miękka / 2016 / 116 str.

Carlos Pascual Adell; José Luis Casado Sánchez

Opis

Este trabajo tiene por objeto aplicar los principios del Value Investing a veinticuatro empresas del sector minero y definir las claves para extrapolar, en base a un análisis fundamental, una calificación para cada una de las empresas. Con este fin, se ha realizado un estudio estadístico multivariante para comparar las correlaciones existentes entre cada ratio fundamental y su evolución en bolsa a uno, tres y cinco años vista. Para procesar los datos se han utilizado los programas MATLAB y EXCEL. Sobre ellos se ha planteado una Matriz de Correlaciones de Pearson y un estudio de dispersión por cruce de pares. El análisis demostró que es posible aplicar la metodología del Value Investing a empresas del sector minero con resultados positivos, aunque el ajuste de las correlaciones sugiere utilizar series temporales más largas y un mayor número de empresas para ganar fiabilidad en el contraste de estas hipótesis. De los estudios realizados, se deduce que unos buenos fundamentales influyen, de manera notable, a la revalorización bursátil a 3 y 5 años destacando, además, que el ajuste es mejor cuanto mayor sea este tiempo.

O autorze

Carlos Pascual Adell es Ingeniero de Minas por la Universidad Politécnica de Madrid y está especializado en inversión con derivados. Se define a si mismo como emprendedor y buscador de valor. Es director y socio fundador de Event Management y Digital Branding Ltd. Actualmente reside y ejerce su profesión en Londres.